Antonio Carlos Dias Coelho

• Doctor of Accounting Science
• Professor (Full) at Federal University of Ceará

Our critical epistemic review examines how researchers deal with the creation of knowledge regarding learning in organizations from the standpoint of cognitive interests. We adopted the epistemic matrices’ analytical model elaborated by Paes de Paula (2016), who handles the creation of knowledge based on cognitive interests and epistemic reconstruc...

A pesquisa buscou analisar diferenças no nível de investimento entre firmas economicamente reguladas por agências reguladoras de suas congêneres não reguladas. Sociedades por ação de capital aberto listadas na B3 constituíram a população objeto da pesquisa, apreciando-se eventos pertinentes ao período 2011 a 2015. Aplicou-se regressão linear múltip...

Purpose - Considering that the heterogeneity in the composition of deliberation and management bodies can promote a differentiated impact on earnings distribution policies of companies, the purpose of this paper is to examine the marginal influence of female participation on the board of directors and executive board regarding decisions associated...

Investigaram-se interações entre demanda por categoria de investidores institucionais e sinalização de gestores em torno de qualidade informacional eficiente; esta foi mensurada pelo conservadorismo condicional (CC) resultante do reconhecimento tempestivo assimétrico de perdas (ALRT); 361 firmas listadas na B3 (4.408 observações-ano) foram a amostr...

We investigate interactions between demand of institutional investor categories and managers’ signaling concerning efficient information quality, which was measured by conditional conservatism (CC) resultant of asymmetric loss recognition timeliness (ALRT); 361 B3 listed firms (4,408 observations-year) composed the study sample, with data covering...

O presente estudo utilizou o modelo de avaliação proposto por Daniel Stufflebeam na década de 2010 para avaliar os possíveis efeitos dos contextos, insumos e processos no produto. O objetivo da pesquisa foi investigar o impacto diferenciador de contextos, insumos e processos presentes nas estruturas educacionais individualizadas de Institutos Feder...

Este estudo tratou de realizar análise crítico-epistemológica da produção cientifica brasileira sobre inovação em serviços, baseando-se em características teóricas delineadas em modelo de Bruyne, Herman e Schoutheete (1977). Foi verificada adequação da construção teórica, quanto à sua capacidade de descrever adequadamente o objeto de estudo de form...

This study investigated whether the disclosure in accounting reports of information on risk and its management affects, at the margin, firm valuations in the Brazilian capital market. It questioned the existence of value relevance in the disclosure of information related to risk factors and risk management structures. The importance of the topic ar...

This research investigates if the accounting standard oriented to external users contributes to improve decision-making in the market, represented by analysts’ forecast capacity. The hypothesis is that the forecast properties for Brazilian companies’ EPS were not impacted by the change in the accounting standard. The data refer to the period 2004-2...

O objetivo da pesquisa consiste em analisar se efeitos decorrentes de estrutura de propriedade concentrada predominam na forma de entrincheiramento ou alinhamento para a informatividade do lucro, condicionada à presença de padrão contábil baseado em princípios. Foi utilizada uma amostra de empresas listadas na BM&FBovespa, considerando o período de...

Este estudo tratou de realizar análise crítica da produção cientifica sobre inovação em serviços, baseando-se no polo teórico da epistemologia de pesquisa. Foi verificada adequação da construção teórica, quanto a sua capacidade de descrever adequadamente o objeto ou fenômeno pesquisado de forma coerente e sistematizada. Registrou-se que os artigos,...

We investigate the determinants of asymmetric loss recognition timeliness (ALRT) for public and private firms in Brazil. We complement Ball and Shivakumar (2005) by investigating ALRT in Brazil where, unlike in the UK setting, equity markets do not provide the adequate incentives for high quality financial reporting. In Brazil, even listed public c...

This essay aims to establish the relationship between the theoretical precepts that guide the accounting disclosure procedures for its stakeholders, both internal and external, and the two main theoretical trends that address the firm's objective function: the Shareholder theory and the Stakeholder theory. In the perspective of the Shareholder theo...

This essay aims to establish the relationship between the theoretical precepts that guide the accounting disclosure procedures for its stakeholders, both internal and external, and the two main theoretical trends that address the firm's objective function: the Shareholder theory and the Stakeholder theory. In the perspective of the Shareholder theo...

Este ensaio tem por objetivo estabelecer a relação entre os preceitos teóricos contábeis que orientam os procedimentos de divulgação contábil para seus públicos de interesse, tanto internos quanto externos, com as duas principais correntes teóricas que tratam da função-objetivo da firma: a teoria dos Shareholders e a teoria dos Stakeholders. Na per...

ABSTRACT This research investigates the impact of changes in debt ratios of Brazilian firms due to the IFRS adoption. We make a comparison between the forecast of the time-series of debt ratios accounted until 2007 for the span from 2008 to the first quarter of 2015 with those effectively accounted from 2008 to the first quarter of 2015 derived fro...

A pesquisa busca identificar se existe associação entre propensão ao gerenciamento de resultados e os atributos de estrutura de propriedade nas sociedades de capital aberto no Brasil. O gerenciamento de resultados foi estimado pelas medidas propostas por Leuz, Nanda e Wysocki (2003) e Zimmermann e Gontcharov (2003). As características de estrutura...

Este trabalho investigou a associação entre estrutura de propriedade e desempenho econômico-financeiro de 18 bancos listados na BM&FBovespa, considerando informações trimestrais do período entre 2010 e 2012. Dada a importância destas instituições para a economia brasileira e a alta regulação estatal sobre os bancos listados, hipotetizou-se que a es...

O objetivo do ensaio é debater acerca da extensão conceitual da função-objetivo da firma e de sua interação com teorias, normas e práticas contábeis, sintetizando as duas principais correntes que buscam explicar o sentido e direcionamento da firma, as teorias dos shareholders e dos stakeholders. Na perspectiva da teoria dos shareholders, a firma de...

O objetivo do estudo é analisar a relação entre o nível de disclosure obrigatório de riscos decorrentes de instrumentos financeiros e a medida de risco das empresas brasileiras, sob a hipótese de que, quanto maior o disclosure, menor a percepção de risco adviria dos investidores. A amostra foi composta pelas sociedades por ação de capital aberto de...

Artigo recebido em: 07/02/2013 ▪▪ Artigo aceito em: 24/02/2016 ▪▪▪ Segunda versão aceita em: 29/02/2016 RESUMO Investigou-se se demonstrações contábeis elaboradas em padrões contábeis internacionais apresentam atributos diferentes daqueles evidenciados em demonstrações preparadas segundo padrão brasileiro. Examinou-se se o processo de convergência...

A pesquisa investiga a extensão das diferenças pela aplicação de padrão contábil CPC 06 e BACEN no reconhecimento de operações de arrendamento mercantil financeiro por arrendadoras brasileiras. Para tanto, foram comparados montantes de contas patrimoniais e de resultado divulgadas pelo padrão BACEN com os saldos simulados pela aplicação do padrão C...

O objetivo da pesquisa consistiu em analisar se há evidências de que gestores de firmas operando no Brasil adotaram medidas prudenciais no reconhecimento contábil antecipado de efeitos esperados devido à eclosão de crise econômico-financeira. Para tanto, foi analisado o conservadorismo incondicional e o conservadorismo condicional adotado na divulg...

This paper develops an essay concerning the conceptual extension derived from the theory of the firm and its relationship to prevailing accounting theories, summarizes the main currents that try to explain the firm and seeks to establish a relationship with changes of direction in the object and purpose of accounting, as expressed in current accoun...

O objetivo da pesquisa foi efetuar levantamento das condições referentes à distribuição de risco nas formalizações das parcerias público-privadas no Brasil, a partir do marco legal que instituiu tal forma de implantação de equipamentos sociais no Brasil. Foram avaliados, por pesquisa documental, como os fatores de riscos estão sendo alocados e dist...

OBJECTIVE The research was aimed to decompose Brazilian public companies ownership structure evolution and its comple-tion during 1998 to 2012; the study emphasized changes occurred in their characteristics throughout the studied time interval. METHODOLOGY It was included in research both firms listed in stock markets as firms just registered at...

In the context of discussion about the financial disclosure to be treated on a voluntary or mandatory basis, one of the arguments in favor of mandatory is the less verifiable character of voluntary information, because it is not subject to more rigorous confirmation procedures, thus being exposed to biases and depending on the investors’ judgment....

Na pesquisa buscou-se examinar a associação existente entre o uso de artefatos de contabilidade gerencial e o objetivo de maximização do valor, estimado pelo incremento do desempenho operacional, das empresas de capital aberto no Brasil, entendendo que a concretização da maximização do valor decorre de vários fatores, dentre os quais da implementaç...

No contexto da discussão sobre a evidenciação de informações contábeis de ser tratada de forma voluntária ou obrigatória, um dos argumentos favoráveis à obrigatoriedade consiste no caráter menos verificável da informação voluntária, em razão de não ser submetida a procedimentos de confirmação mais rigorosos, estando sujeita a vieses e a depender do...

We investigated whether listed companies on Brazilian capital market sample of 476 firms in 2000-2012 period, financed by debt their financial deficits. We innovate on estimating the financial deficit following Shyam-Sunder and Myers (1999) and Frank and Goyal (2003) models. The association between financial deficit and debt increase was tested by...

A pesquisa teve por objetivo investigar se a presença de investidores institucionais na estrutura societária das firmas listadas na BM&FBovespa afeta o nível de gerenciamento de resultados divulgados em suas demonstrações contábeis. Adicionalmente, se examina se tal relação pode ter sido impactada pela relevância de sua participação no capital da f...

A informação contábil que possua o atributo da qualidade pode ser uma importante ferramenta para redução do conflito de agência, ao transmitir com eficiência a situação econômica das firmas aos investidores atuais e potenciais, e dentre as diversas formas de detectar a qualidade da informação contábil, destaca-se o gerenciamento de resultados, cuja...

This paper investigates the effect of state ownership on the conditional conservatism of financial reports of Brazilian banks. State controlled banks in Brazil face additional monitoring from government authorities and managers risk litigation as individuals with potential effects on their personal wealth. Thus we hypothesize that state ownership w...

We investigated whether characteristics other than corporate operation, a proxy for clientele effect, marginally differentiated the dividend policies of 401 firms (2339 firm/years) traded on BM&Fbovespa in the period 1998-2010. A statistically significant association between the decision to declare dividends (and amounts) and the clientele effect w...

The research aims to investigate standards of association between the level of adherence to standards of disclosure, focusing on training activity of soccer players, and incentives arising from institutional and economic characteristics of Brazilian soccer clubs. For this purpose, was analyzed by metricbased devices disclosure requirements in Resol...

We investigate the differences, in terms of information quality measure through the attribute of the conditional conservatism, between the earnings of Brazilian public companies traded on BM&FBovespa audited by the Big Four and by other audit firms. The tests on conservatism level were performed by measuring asymmetric loss recognition timeliness c...

The study investigates regulation impact on earnings quality in Brazilian firms. The Brazilian context provides an ideal set of conditions to explore this issue, such as code law, weak institutional environment and weak enforcement. In view of the scenario, we expected the presence of regulatory agencies to improve earnings quality and to reduce in...

The purpose of this study was to verify the existence of an association between disclosure of information on derivative financial instruments and the economic attributes of Brazilian public companies. Data were collected from standard financial reports issued by 75 firms listed in the "Differentiated Levels of Corporate Governance" segment of the B...

In this study, Ohlson’s Linear Information Dynamic (LID) is analyzed and the effect of other information on the abnormal earnings series is evaluated. The hypothesis that industry structure and market share have significant effects on abnormal earnings in the following period is tested, with Ohlson’s LID persistence maintained. The results confirm...

O trabalho adota enfoque epistemológico a respeito da pesquisa sobre Contabilidade Financeira. São levantadas e caracterizadas as abordagens metodológicas empregadas nos trabalhos nos Encontros de 2005 e 2006 da ANPAD na subárea de Contabilidade para usuários externos. Trata-se, portanto, de amostra intencional e de oportunidade. Procede-se à análi...

A governança corporativa é, em geral, vista como atividade de alta gestão. Conquanto issoseja verdadeiro, em certa medida a governança corporativa só é eficaz se também produzirresultados positivos em todos os níveis da organização, incluindo-se as questões decomportamento e conduta ética nos âmbitos interno e externo. Dá-se aí a vinculação dagover...

The article examines the differences, in terms of information quality (conditional conservatism), of the accounting reports of Brazilian public companies issuing and not issuing ADR. It is also examined the demonstrations published in the two accounting systems (BRGAAP and USGAAP). The hypotheses consider that there are no differences in the degree...

O artigo examina as diferenças, em termos de qualidade informacional (conservadorismo condicional), das demonstrações contábeis de companhias brasileiras de capital aberto emissoras e não emissoras de ADR. Também são examinadas as demonstrações publicadas nos dois sistemas contábeis (PCAB e USGAAP). As hipóteses propõem que não há diferenças nos gr...

Ball and Shivakumar (2005) found that timely loss recognition is substantially less prevalent in private than in public companies for a sample of British firms. However their results impound economic and institutional features that may not prevail in other countries, especially the emerging ones. In this paper we complement and extend Ball and Shiv...

O objetivo do artigo é investigar a relação de interdependência entre a apropriação da riqueza gerada e a estrutura societária das grandes empresas brasileiras. Examina- se a forma de distribuição do Valor Adicionado entre os diversos stakeholders das companhias. A pesquisa reúne as companhias cadastradas na FIPECAFI (Fundação Instituto de Pesquisa...

Este estudo analisa a Dinâmica Informacional Linear (DIL) de Ohlson, avaliando os efeitos da participação de mercado de firmas brasileiras sobre a série de lucros residuais. Lucro residual é estimado a partir do modelo de avaliação da firma de Ohlson (1995).A participação demercado é ponderada pela representatividade do setor em relação à média dos...

This research adopts an epistemological focus to reveal inferences regarding accounting research carried out in Brazil. The methodological approaches employed by Accounting Sciences researchers that presented work at the 2005 and 2006 Meetings of ANPAD (the National Association of Post-Graduation and Research in Administration) are analyzed and cha...

The article examines the differences, in terms of information quality (conditional conservatism), of the accounting reports of Brazilian ADR issuers and non issuers. We compare loss recognition timelines in the Brazilian public firms' financial statements. We also examine the demonstrations reported in the two accounting systems (BRGAAP and USGAAP)...

O artigo discute a prática do conservadorismo na apuração do lucro em companhias de capital fechado e de capital aberto brasileiras. Considera-se que a estrutura normativa contábil é diferenciada para os dois grupos, em virtude das ações regulatórias da CVM, e isso implicaria em níveis diversos de conservadorismo para os segmentos. A hipótese, adot...

O artigo avalia a presença de conservadorismo nos resultados apresentados nas demonstrações contábeis publicadas no Brasil pelas sociedades por ação no período de 1995 a 2004. Realiza-se a pesquisa em virtude da constatação de que a regulamentação brasileira, de um lado, é enfática no estabelecimento de princípio ou convenção do conservadorismo – a...

Este estudo avalia os efeitos do poder de mercado sobre a série de lucros residuais. Testa-se a hipótese de que poder de mercado tem efeito significativo sobre a persistência da série de lucros residuais, mantida a persistência da Dinâmica Informacional Linear (DIL). A amostra é coletada do Economática, incluindo o período de 1996-2005. Emprega-se...

The paper discusses the concepts and meaning of comprehensive income, clean surplus relation, all-inclusive income, current operating income, clean income and dirty surplus. These are discussed from a theoretical standpoint, demonstrating their conceptual divergence as well as their varied applications, either through valuation models based on comp...

The article evaluates the practice of conservatism in the earnings presented in the accounting reports published in Brazil in the period from 1995 to 2004. The research is carried out in view of the fact that, on the one hand, Brazilian regulation emphatically establishes the principle or convention of conservatism - to anticipate the recording of...

O artigo faz revisão de conceitos e significados referentes a lucro abrangente, incremento limpo do patrimônio líquido, apuração completa do resultado contábil, resultado operacional do período e de apropriação da variação do valor líquido do ativo diretamente ao patrimônio líquido. Demonstram-se suas divergências conceituais, bem como sua variada...

A proposta do artigo é examinar a existência de gerenciamento de resultados contábeis e a sua associação com o grau de alavancagem nas companhias abertas brasileiras. Na revisão conceitual introdutória são especificados os principais modelos desenvolvidos com a intenção de mensurar o montante dos resultados apropriados discricionariamente pela gest...

This article examines the relationship between state-owned banks’ financial statements and the meeting of the Entity Principle, in addition to implications for the analysis of these institutions. The article also reviews the concepts associated with the Principle, as well as the Property-related accounting theories, from which the environment postu...

O objetivo do artigo é investigar a relação de interdependência entre a apropriação da riqueza gerada e a estrutura societária das grandes empresas brasileiras. Examina-se a forma de distribuição do Valor Adicionado entre os diversos stakeholders das companhias. A pesquisa reúne as companhias cadastradas na FIPECAFI (Fundação Instituto de Pesquisas...

The practice of conservatism in reported earnings of Brazilian privately held corporations and public companies is analyzed. The accounting normative structure is differentiated for these groups in view of regulatory actions made by the CVM; this would imply diverse conservatism levels for both. However, the hypothesis adopted is that there is no d...

None